/ التحليل الأساسي للسوق. التحليل الفني والأساسي

التحليل الأساسي للسوق. التحليل الفني والأساسي

التحليل الأساسي هو مجموعةالطرق التي تسمح بالتنبؤ بالأحداث في السوق أو في قطاعاته تحت تأثير العوامل والأحداث الخارجية. التنبؤ الدقيق للتغيرات في وضع السوق يسمح للاعب لاتخاذ القرارات الصحيحة من أجل الحصول على أقصى استفادة من هذه التقلبات. وتجري دراسة التقلبات الناجمة عن الأحداث التي تؤثر على السياسة والاقتصاد على المستوى الكلي من خلال التحليل الأساسي.

لاعب ناجح في أسواق العملات والأسهم، مثلتقوم بإجراء تحليل تقني وأساسي عميق لمؤشرات الاقتصاد الكلي التي تؤثر على تنميتها. وكلما كانت أعمق دراسة المكونات الأساسية للسوق، كلما قل خطر المشاركين. والمشكلة الرئيسية المطبقة في التحليل هي تحديد الاتجاهات الأكثر جاذبية للاستثمار.

التحليل الأساسي

أخبار

التأثير على أخبار السوق يمكن تقسيمها إلى:

  • الاقتصادية.
  • السياسات؛
  • والشائعات والتوقعات.
  • قوة قاهرة.

في المقابل، يمكن تقسيم الأخبار الاقتصادية والسياسية إلى أحداث متوقعة وغير متوقعة. إلى تحمل المتوقع الأخبار المعلنة، التي يدخلون في التقويم الاقتصادي.

فترة الصلاحية

تأثير الأخبار والأحداث في السوق يمكنلديهم فترة زمنية مختلفة، ولكن لأي أخبار السوق يتفاعل على الفور تقريبا، وتنقيح نسب الأسعار، وفي المستقبل الأحداث التي وقعت يمكن أن تدعم فقط الاتجاهات الحالية. لذلك، المضاربة في السوق على الأخبار غير ممكن إلا في إطار زمني قصير، حتى يجد السوق مرة أخرى موقف مستدام.

تحليل أساسي لسوق الأسهم

التقويم الاقتصادي

وبالنظر إلى حقيقة أن معظم الاقتصاديةوالأخبار لديها تاريخ الافراج عنه جيدا، والتجار في الأسواق تجلب لهم إلى تقويم خاص. انه يقدم عنصرا من النظام إلى الفوضى، أساسا السوق، ويسمح لك للتحضير لهذا الحدث وإعطائها تقييم أولي. في التقويم الاقتصادي، يتم إدخال التواريخ:

  • نشر التقارير الإحصائية من قبل الدول؛
  • البيانات المالية لأكبر اللاعبين في السوق.
  • وبدء نفاذ القوانين المعتمدة التي تغير ظروف ممارسة الأعمال التجارية؛
  • وخطب قادة الدول ورؤساء المصارف الوطنية والمنظمات المالية الكبيرة؛
  • وغيرها من الأحداث المعلن عنها التي قد تؤثر على حالة السوق.

الشروط الأولية للتحليل

تحليل أساسي بسيط للسوق يمكنتقريب أولي في فترة زمنية قصيرة للمضي قدما من الافتراض بأنه في غياب الأخبار فإن السوق مستقر وتواصل اتجاهاته العامة. ولذلك، فإن العوامل الرئيسية التي تؤثر على حدوث التقلبات، وبالتالي استلام الأرباح المضاربة من هذه التقلبات، هي الأخبار (الأحداث). في هذه الحالة، وأكثر من غير متوقع الأخبار والحدث، وزيادة تذبذب السوق التي يمكن أن تسبب. كل رجل أعمال، إجراء تحليل أساسي للسوق، يرغب في تجنب المخاطر والخسائر ويهتم في أرباح إضافية من التقلبات.

التحليل الفني والأساسي

العوامل الاقتصادية

من أجل إجراء تحليل أساسي، ندرس العوامل التي تشير إلى الحالة العامة للاقتصاد، مثل:

  • الاتجاهات في الناتج المحلي الإجمالي - مع نمو الناتج المحلي الإجمالي، والعملة الوطنية والأصول على أراضي الدولة أصبحت أقوى؛
  • وميزانية البلد، وحجم فائضه أو عجزه المخطط والفعلي؛
  • وأرصدة المدفوعات والتجارة، ونسبة الصادرات إلى الواردات؛
  • ومؤشرات أسعار المستهلك والجملة، وحجم التضخم؛
  • بيانات عن البطالة؛
  • ومؤشرات الإنتاج الصناعي وأسهم الصرف، ومؤشرات أخرى عن حالة الاقتصاد.

هناك عشرات من المؤشرات المختلفة ومؤشرات حالة الاقتصاد الكلي. وبالنسبة للاعبين في السوق، فإن جميع الإشارات المقدمة من خلال تغيير هذه المؤشرات تحمل معلومات هامة، بعد أن درس ذلك، فمن الممكن لتحديد استراتيجية سلوكهم بشكل صحيح من أجل تجنب الخسائر والأرباح.

الأخبار الاقتصادية، وكقاعدة عامة، المتوقع -يحاول المحللون حتى قبل ظهورهم التنبؤ بقيم المؤشرات والمؤشرات. فقط في حالة وجود انحراف قوي للقيم الفعلية من التوقعات فإن السوق تشهد تغييرات كبيرة.

العوامل السياسية

إن تغيير الحكومة، نتائج الانتخابات،وتصريحات القياديين، واعتماد القوانين وغيرها من الأخبار السياسية، يعتبر التحليل الأساسي من وجهة نظر التأثير على الاقتصاد ويتنبأ بتغيرات السوق الناجمة عن هذه الأحداث. ويمكن أن يكون لاستنتاجات الاتفاقات بين الدول، التنظيم غير السوقي للاقتصاد أثر كبير على المناخ الاقتصادي العام في الدولة وفي البلدان التي هي شركائها الاستراتيجيين الرئيسيين.

يمكن أن تشمل الأخبار السياسية الإضرابات،الصراعات المسلحة، والتغيرات في النظام السياسي، وغيرها من الأحداث. ويمكن أن يكون لآثارها على الاقتصاد عواقب مختلفة. وعلى الرغم من أن الاضطرابات السياسية الرئيسية، كقاعدة عامة، تقلق المستثمرين وتستقطب نتائج سلبية للاقتصاد ككل. وعادة ما يصاحب الأزمة السياسية الانكماش الاقتصادي والعكس بالعكس.

تحليل أساسي للأوراق المالية

الشائعات التي تؤثر على التوقعات

تأثير كبير على اللاعبين في السوق يمكنلنشر الشائعات. إنها توقعات الناس الذين يبحثون عن أقصى قدر من الأرباح التي يمكن أن تزيد الاستثمار في هذا الفرع أو ذاك من الاقتصاد أو في شركة معينة. وفي الوقت نفسه، تؤدي هذه التوقعات إلى تغيير في هيكل السوق. مخاطر المشاركين في اللعب على الشائعات مرتفعة جدا، ولكن إذا كانت الرهانات صحيحة، ثم الأرباح على هذه الاستثمارات كبيرة.

قوة قاهرة

الكوارث الطبيعية الكبيرة التي تنطوي عليهاوتدمير المنشآت الصناعية، والاتصالات وغيرها من الهياكل الأساسية، عرضة للتغيرات في الحالة الاقتصادية في منطقة الكارثة. ويمكن للكوارث التكنولوجية أن تغير المناخ الاستثماري للشركة الفردية والصناعة ككل. ويتيح التحليل الأساسي تحديد اتجاهات التغيرات الاقتصادية في ظل تأثير هذه العوامل غير المتوقعة. يتم استخدامه ليس فقط لدراسة السوق بشكل عام، ولكن أيضا لاتجاهات الاستثمار محددة. يمكنك تحليل الوضع في المؤسسة، في هذه الصناعة، شريحة معينة من السوق. أكثر التوجهات التطبيقية تطورا هي تلك التي سيتم النظر فيها أدناه.

تحليل أساسي لسوق الصرف الأجنبي

الأخبار والأحداث التي تحدث في الاقتصاد، وغالبا ما تؤثر بشكل كبير على العملة الوطنية. دراسة تأثير الأحداث، وهو تحليل أساسي للعملة سوق يهدف إلى التنبؤ بتعزيزأو إضعاف العملات الوطنية في أزواج التداول. إذا كان للأخبار نفسها تأثير إيجابي على العملة الأولى للزوج والسلبية على الثانية، فمن الواضح أن تعزيز العملة الأولى فيما يتعلق بالثانية. ومن العوامل الهامة في سوق الصرف الأجنبي حجم معدلات الخصم لدى المصارف الوطنية، ولا سيما الدول القوية اقتصاديا.

تحليل أساسي للأسواق المالية وتعكس التغيرات في أسعار الصرف العديد من العمليات التي تحدث في الاقتصاد العالمي، ويسمح لك للتنبؤ حركة الأسعار لتحقيق أقصى قدر من الأرباح في عالم المتغيرة باستمرار من التجارة. ومن المهم مراعاة الطبيعة الدورية للاقتصاد.

في فترات الركود، عندما ينهاروالإنتاج، وأسعار الفائدة آخذة في الانخفاض، الطلب على السلع الاستهلاكية آخذ في التناقص، والبطالة آخذة في الازدياد، والعملة الوطنية تفقد جاذبيتها. وسيحاول المستثمرون فى سوق النقد الاجنبى الحفاظ على مدخراتهم بعملة اكثر استقرارا. ولكن يجب أن نتذكر أن فترات الركود تحل محلها الركود والنمو، ثم لاعبين من سوق الصرف الأجنبي الحصول على أرباحهم.

التحليل الأساسي لسوق الصرف الأجنبي فيوالوضع القصير الأجل، والتنبؤ باستخدامه عناصر من التحليل التقني. حالة (الراكدة) شقة ليست مثيرة للاهتمام لاعبين من تبادل العملات. ويستند التحليل الفني الأساسي على استخدام أدوات النمذجة الرياضية. بالنسبة له أساليب معالجة البيانات الرياضية وتقريبها هي المعنية.

تحليل أساسي لسوق الصرف الأجنبي

التحليل الأساسي لسوق الأوراق المالية

التجارة في الأسهم، فضلا عن غيرها من القيمةورقة تتطلب دراسة متعمقة. ويستند التحليل الأساسي لسوق الأوراق المالية على نفس إشارات الاقتصاد بأكمله. ومع ذلك، في هذه الحالة، دورا هاما تلعبه خصائص الصناعة، لأن العديد من الصناعات نفس الإشارات يمكن أن يكون لها تأثير متعدد الاتجاهات.

ويتطلب التحليل األساسي لسوق األسهمفهم عميق للظواهر الجارية على المستويين الكلي والجزئي. لذلك، على سبيل المثال، الصعوبات التي تواجه في تسويق سلع محددة يمكن أن تؤدي إلى زيادة في بيع السلع التي تحل محلها، وتحول لهجات المستثمرين على سوق الأسهم.

التحليل الأساسي للأسهم وتستند الشركات على دراسة عميقةوحالة الوضع الاقتصادي الحالي، وآفاق تطوير هذه الصناعة. وينبغي أن تأخذ في الاعتبار الوضع المالي للمشروع، ميزان المدفوعات، وإمكانات الموظفين.

يتطلب التحليل الأساسي للأوراق الماليةأعلى مؤهل من التاجر، غريزة بديهية لتغيير السوق. وبعد دراسة هذه العوامل، يتخذ المستثمرون قرارات بشأن حيازة أو بيع أسهم الشركة في أسواق الأسهم. فقط تحليل أساسي للسهم السوق يسمح لك الاعتماد على اتخاذ القرارات الصحيحة للمستثمر من أجل الربح.

تحليل إنتيرماركيت

شرط مهم للاستنتاجات التحليلية الصحيحةهو فهم الترابط الوثيق بين الأسواق المختلفة وشرائحها. فالتوجهات التي نشأت في أي سوق أو في قطاعها، تؤدي حتما إلى تذبذب عام. ويرتبط حجم هذه التقلبات بأهمية ودمج هذا الجزء من السوق في العمليات الشاملة للاقتصاد.

ومع ذلك، فإن الاتجاهات الخاصة والعامة قد لافإن النمو في قطاع من قطاعات الاقتصاد قد يؤدي إلى انخفاض في القطاعات الأخرى ويؤثر سلبا على الاقتصاد ككل. فعلى سبيل المثال، لا يؤثر انخفاض أسعار الطاقة تأثيرا لا لبس فيه على قطاعات معينة من الاقتصاد والاقتصاد في الولايات.

في هذه الحالة، على الرغم من الانخفاض في التصنيعوصناعات الطاقة والصناعات المرتبطة بتوفيرها، قد يكون هناك زيادة في المستهلكين من هذا المورد. وفقط إذا كانت حصة إنتاج الطاقة في اقتصاد الدولة مرتفعة، يمكن أن يؤدي ذلك إلى صعوبات كبيرة في الوضع العام في أسواق البلاد، مما يؤدي إلى انخفاض الطلب على السلع الاستهلاكية والملاءة على جميع المستويات. وبالتالي، فإن الأحداث نفسها في قطاعات مختلفة من السوق يمكن أن تؤدي إلى نتائج لا لبس فيها.

أساسا التحليل الفني

تعقيدات التحليل

ويستند التحليل الأساسي على الأحداث،والتأثير على العمليات الاقتصادية، ولكن بتحليل السوق، يجب على المرء أن يدرك تماما حقيقة أن أسعار السوق يتم إنشاؤها من قبل جميع المشاركين، وتشكيلها يخضع لكثير من العوامل الذاتية، والتي يمكن أن تكون غير متوقعة تماما من وجهة نظر معايير التحليل. بعد كل شيء، كل لاعب في السوق يقيم بشكل فردي الأخبار الواردة، وفقط مجموعة من القرارات من جميع اللاعبين تشكل في النهاية ميزان العرض والطلب، وبالتالي، فإن السعر.

جميع المشاركين في السوق قبل الحدث علىاستنادا إلى الشائعات، وخبرتهم، وآراء الخبراء تستعد للتغيير، ووفقا لتوقعاتهم، وتغيير الاقتباسات مقدما. وعلى نفس األخبار، يتفاعل األفراد بشكل مختلف، ويتخذون في بعض األحيان قرارات متعارضة - وهذا يؤدي إلى حقيقة أنه حتى األخبار الهامة جدا ال تسبب في بعض األحيان تغيرات كبيرة في األسعار واألسعار. وهذا التحليل شاق جدا، حيث أنه يتعين عليه أن يأخذ في الاعتبار رد فعل جميع الجهات الفاعلة في السوق على الأخبار التي ظهرت. يمكننا أن نفترض أن التحليل الأساسي هو الانضباط الذي يدرس الوعي الجماعي من اللاعبين في السوق.

التحليل الأساسي للأسواق المالية

التقييم الصحيح للإشارات

مؤشرات الأسهم ومؤشرات مؤشرات الدولةتتسم الاقتصادات بطابع متكامل وتعكس الاتجاهات العامة فقط في الاقتصاد والسوق. لتحليل مفصل واتخاذ القرارات ، تحتاج إلى دراسة جميع الظروف التي يمكن أن تؤثر على النتائج. ليس من أجل أي شيء أن الأشخاص الذين يستفيدون من المعاملات في البورصة يدعون اللاعبين ، لأنه في نهاية المطاف في عملهم (وربما حتى في تجارة تبادل العملات) يلعب دور كبير من قبل الحظ والموهبة والقدرة على تقييم إشارات السوق تلك التي تدرس التحليل الأساسي بشكل صحيح.

</ p>>
اقرأ المزيد: